2021년 최고의 뮤추얼 펀드 및 ETF가 중형주 가치로 마감

변동성 증가에도 불구하고 주식은 투자자들이 인플레이션 상승과 금리 상승에 대비하면서 2021년과 XNUMX월을 강한 수익률로 마무리했습니다. 최고의 뮤추얼 펀드와 ETF에는 중형주, 가치주, 부동산 및 기타 순환 주식 펀드가 포함되었습니다.

X

많은 전문가들이 예측한 대로 금리는 시작했던 것보다 높은 수준으로 올해를 마감했습니다. 10년 만기 미국 국채 수익률은 9월에 59bp 상승했고, 올해 전체는 2021bp 상승해 1.52년을 XNUMX%로 마감했습니다.

대체 투자 관리 회사인 AXS Investments의 CEO인 Greg Bassuk은 “우리는 코로나19가 여전히 투자자의 이야기라고 믿습니다.”라고 말했습니다. “올해를 되돌아보면 일반적으로 역사적으로 기업 수익과 기업 데이터를 살펴보았지만, 코로나와 관련된 긍정적이든 부정적이든 뉴스가 나올 때 시장이 가장 큰 움직임을 보였습니다. 그리고 우리는 가장 최근의 변종을 통해 XNUMX월에 이것을 다시 보게 될 것입니다.”

XNUMX월 최고의 뮤추얼 펀드와 ETF 수익

Lipper Refinitiv 데이터에 따르면 미국 다각화된 주식형 펀드는 3.69월 평균 6.35% 상승했으며, 21.34분기와 4년에는 각각 2021%, 500% 상승했습니다. 주요 주가지수 중에서는 S&P 28.71이 22.18% 상승해 올해 가장 좋은 성과를 냈고, 나스닥이 18.73%, 다우가 5.38%로 뒤를 이었습니다. 그러나 4.48월에는 경기순환주가 선두를 차지하면서 다우지수가 0.74%, S&P는 XNUMX%, 기술주 중심 나스닥은 XNUMX% 상승하는 등 순서가 달랐습니다.

이 특별 보고서의 기타 기사 및 표:

Northern Trust Asset Management의 자회사인 FlexShares ETF의 수석 부사장 겸 수석 투자 전략가인 Christopher Huemmer는 "XNUMX월은 대부분의 요인에 있어 매우 강한 달이었습니다."라고 말했습니다. “품질, 가치, 낮은 변동성, 배당수익률 등의 요소는 모두 매우 긍정적이었고, XNUMX가지 주요 요소 중 또 다른 모멘텀도 마찬가지였습니다.”

미국에서는 미드캡 가치 펀드와 멀티캡 가치 펀드가 6월 최고의 뮤추얼 펀드에 속해 7% 이상 상승했습니다. 그들은 4분기에 29.82% 이상의 수익률을 기록했으며 전년 대비 각각 26.22%와 XNUMX% 증가했습니다. 대형주 가치주 및 주식인컴 펀드도 좋은 성과를 냈습니다.

부문별로는 부동산, 원자재 에너지, 유틸리티, 기초자재 펀드가 17월에 가장 좋은 성과를 냈습니다. 77년에는 2021%에서 XNUMX% 사이로 증가했습니다.

글로벌, 인도 자금 증가

국제적으로도 비슷한 상황이 전개되었는데, 글로벌 대형주 가치주와 글로벌 주식 인컴 펀드가 지난달과 6분기에 4% 이상의 수익률을 기록했습니다. 지난해에는 17% 이상 급등했다. 그러나 올해 가장 큰 승리를 거둔 것은 인도 지역 펀드로 25.85% 상승했습니다.

채권 부문에서는 일반 국내과세채권펀드가 금리 상승에도 불구하고 4월과 2.25분기에 평균 플러스 수익률을 기록했다. 그들은 올해 2021% 상승했습니다. XNUMX년 최고의 채권 펀드로는 인플레이션 보호 채권, 고수익 및 대출 참여 펀드가 있었습니다. XNUMX월 단기채권 펀드가 매도하며 마이너스 수익률을 기록했다.

최고의 ETF 중 일부는 동종 뮤추얼 펀드와 비슷한 경로를 따랐습니다. 미국 다각화 주식 ETF 중에서는 Invesco S&P 500 Low Volatility(SPLV)와 First Trust Morningstar Dividend Leaders(FDL)가 8.84월 상위 9.71개 펀드로 각각 24%와 2021% 상승했습니다. 둘 다 XNUMX년에는 XNUMX% 이상 수익률을 기록했습니다.

해당 연도 동안 Invesco S&P SmallCap Value with Momentum, Pacer Lunt Large Cap Alternator(ALTL) 및 Pacer US Cash Cows 100(COWZ)은 각각 56.39%와 45.3% 상승한 미국 최고의 다각화 주식 펀드였습니다.

부문, 가치, 배당 ETF 연말 이익 상승

10월 상위 부문 ETF에는 Invesco KBW Premium Yield Equity REIT(KBWY), Consumer Stables Select Sector SPDR(XLP), Pacer Benchmark Industrial RE Sector(INDS) 및 Real Estate Select Sector SPDR(XLRE)이 포함되어 XNUMX% 이상의 수익률을 기록했습니다.

Fidelity의 양적 시장 전략 이사인 Denise Chisholm은 이번 사이클에서 시장을 주도하는 세 가지 주제, 즉 높은 공포, 인플레이션, 기술 역풍을 지적했습니다.

그녀는 밸류에이션 스프레드가 지속적으로 매우 높았기 때문에 투자자의 우려가 높아졌음을 의미하므로 시장이 이러한 역풍을 이미 많이 할인했다는 의미라고 말했습니다. 이에 따라 그녀는 2022년에도 낙관적인 전망을 유지했다.

그녀는 “헤드라인에서 볼 수 있는 두려움에도 불구하고 2022년 건설적인 전망을 보여주는 할인 메커니즘 뒤에는 수학이 있다는 사실을 투자자로서 의식해야 합니다.”라고 그녀는 설명했습니다. 인플레이션과 관련하여 Chisholm은 "지난해 인플레이션에 대한 순풍이 사라질 뿐만 아니라 2022년에는 역풍으로 바뀌는 점에서 정점에 도달하는 과정에 있다"고 믿습니다.

Fidelity의 Chisholm은 2022년에 낙관적입니다

Chisholm은 작년에 비해 올해 인플레이션이 평균적으로 둔화될 것으로 예상합니다. 위에서 언급한 인플레이션 역풍이 사라지는 것 외에도, 달러 가치 상승은 인플레이션을 더욱 억제할 것입니다. 그녀는 또한 2022년에는 재고가 매출을 따라잡을 가능성이 높다고 믿고 있습니다. 이는 인플레이션 압력을 완화하는 또 다른 긍정적인 요소입니다.

즉, 투자자들은 기술주가 아닌 시장에서 리더십 교체를 기대할 수 있다고 그녀는 지적했습니다. "기술 뒤에 숨겨진 이야기는 역사적 관점에서 볼 때 독특합니다. 대유행 기간 동안 그들의 주식은 실제로 시장에 비해 상대적으로 더 저렴해졌습니다."

그러나 이제 그녀는 “우리는 기본적으로 그 가치 평가를 모두 청산했습니다. 따라서 2005년 이후 처음으로 우리는 기술의 상대 가치 평가에서 상위 XNUMX/XNUMX에 속하게 되었습니다. 이는 일반적으로 평균적으로 실적이 저조한 경우입니다.” 기술주에 불리한 다른 요인으로는 마진 확대 종료와 인플레이션이 있습니다.

금융, 에너지는 2022년 최고의 뮤추얼 펀드와 ETF를 이끌 수 있습니다

Chisholm은 리더십이 가치주, 특히 에너지 및 금융 부문으로 이동하고 있다고 보고 있습니다. “가치주의 경우 인플레이션이 어느 정도로 둔화되는지가 매우 중요합니다.”라고 그녀는 덧붙였습니다. 그녀는 인플레이션이 역사적 평균인 3% 이상으로 유지된다면 “금융주의 확률은 훨씬 더 높고 기술주의 확률은 훨씬 낮으며 그 반대의 경우도 마찬가지”라고 설명했습니다.

State Street Global Advisors의 SPDR Americas Research 책임자인 Matthew Bartolini의 최근 보고서에 따르면, “미국 경기 순환 부문은 일년 내내 그랬듯이 4.4월에도 다시 한 번 선호도가 높았습니다(+2021억 달러). … 금융, 에너지, 부동산은 2021월과 XNUMX년 전체 순환 흐름을 주도했으며, 상위 XNUMX대 자산 수집업체(XNUMX년) 중 XNUMX개였습니다.”

AXS의 Bassuk은 올해에도 변동성과 불확실성이 계속될 것이라고 말했습니다. “2022년은 유동적 대안 전략에 있어 매우 강력한 해가 될 것이라고 생각합니다. 이들은 상승 잠재력을 제공하지만 어느 정도 하락을 보호하는 주식 펀드입니다.”

REIT와 인플레이션에 민감한 주식이 상승세를 보이고 있습니다.

그는 또한 인플레이션에 민감한 주식에 대해 낙관적입니다. "인플레이션의 평가절하 경향에 대한 보호를 제공할 뿐만 아니라 투자자들이 가격 상승으로부터 이익을 얻을 수 있도록 해줍니다." 부동산과 REIT도 포트폴리오의 다양화 요소로 그가 선택한 것입니다.

최근 출시된 AXS Astoria Inflation Sensitive(PPI)는 적극적으로 관리되고 광범위하게 분산된 ETF로 경기 순환 주식, 상품 및 TIPS에 투자하여 인플레이션 조정 수익을 제공합니다.

FlexShares 수석 부사장 Huemmer는 2022년에 품질이 좋고 변동성이 낮은 주식에 대해 낙관적입니다. 또한 그는 현재 환경에서 인플레이션 헤지 수단으로 천연 자원 주식을 좋아합니다.

FlexShares Morningstar Global Upstream Natural Resources(GUNR)는 자산 규모가 6.7억 달러에 달하는 FlexShares의 최대 펀드입니다. “이는 공급망의 업스트림 부분에 진출한 좋은 예입니다.”라고 그는 말했습니다. "우리가 원자재보다 천연자원 자산을 선호하는 또 다른 이유는 산림과 물에 대한 전용 접근권을 확보하고 있기 때문입니다."

당신은 또한 좋아할지도 모릅니다 :

계속해서 시장 2021위를 차지하는 XNUMX년 최고의 뮤추얼 펀드

IBD 주식 목록보기 및 IBD Digital로 모든 주식에 대한 합격 / 불합격 평가 받기

877년, 1년, 3년, 5년 동안 벤치마크를 능가하는 10개 뮤추얼 펀드

IBD의 새로운 IBD 라이브 패널 토론 확인

어떤 주식이 돌파되거나 피벗 포인트 근처에 있습니까? MarketSmith 확인