씨티, 국가 개입에도 멕시코 은행 바나멕스 매각 임박

씨티그룹은 정부의 간섭으로 잠재적인 입찰자들이 겁을 먹고 단위 가격을 낮추고 있음에도 불구하고 최대 8억 달러의 가치가 있는 거래로 멕시코 소매 은행 매각에 가까워지고 있습니다.

멕시코 최대 광산 회사인 그루포 멕시코(Grupo México)를 소유하고 있는 억만장자 게르만 라레아(Germán Larrea)가 바나멕스(Banamex) 인수를 독점 협상 중이라고 이 문제에 정통한 세 사람이 전했다.

Larrea의 제안은 거래가 어떻게 구성되어 있는지에 따라 Banamex의 가치를 6억 달러에서 8억 달러 사이로 평가할 가능성이 있다고 소식통은 말했습니다. 10년 2022월 Bank of America 애널리스트들은 "프랜차이즈가 12.5억~15.5억 달러의 가치가 있을 수 있다"고 제안했습니다.

같은 사람들은 협상이 진행되고 있지만 협상이 진행 중이며 거래가 합의될 것이라는 보장은 없다고 경고했습니다. 사모펀드 Apollo의 지원을 받아 멕시코 은행인 Banca Mifel의 또 다른 입찰도 협상 후반부에 도달했지만 씨티 Larrea를 계속 사용하기로 결정했다고 그들은 덧붙였습니다.

직접적인 지식을 가진 두 사람이 말했다. 멕시코 그룹 Citi는 Banamex의 지분을 나중에 IPO로 매각할 수 있을 때까지 보유하고 있는 미국 은행에 대해 논의하고 있었습니다. 블룸버그는 먼저 그 가능성을 보고했습니다.

“우리는 적극적인 대화를 하고 있으며 소비자 사업 매각과 IPO 가능성을 모두 포함하는 이중 프로세스를 계속 추구하고 있습니다. 우리는 우리의 발전에 만족하며 주주를 위한 가치를 극대화하는 길을 추구하기 위해 최선을 다하고 있습니다.”라고 Citi는 말했습니다.

그루포 멕시코와 아폴로는 논평을 거부했다.

씨티는 2001년 멕시코에서 두 번째로 큰 은행이자 권위 있는 역사를 지닌 바나멕스를 인수했습니다. 그러나 이후 XNUMX년 동안 Banamex는 운영과 관련된 잘못된 의사 결정과 엄격한 미국 규제 요구 사항을 비난하는 내부자들과 함께 XNUMX위로 떨어졌습니다.

바나멕스는 매각하다 2022년 XNUMX월, Citi가 처음에 은행을 유지할 수 있다고 말한 후.

종료하려는 움직임 - 그러나 기관 은행 사업은 유지 - CEO Jane Fraser의 광범위한 계획의 일부입니다. 국제 소매 금융에서 후퇴 Citi가 멕시코와 아시아 및 유럽 전역의 13개 시장을 떠나는 것을 보게 될 것입니다.

경쟁사인 산탄데르, 바노르테와 사전에 비공개 회담을 가졌음에도 불구하고 씨티는 공개 매각을 추진하기로 결정했다고 두 사람이 전했다. 두 은행 모두 논평을 거부했다.

안드레스 마누엘 로페스 오브라도르(Andrés Manuel López Obrador) 대통령의 개입과 멕시코 부서의 내부 문제로 인해 스페인의 산탄데르(Santander)와 현지 대출 기관인 바노르테(Banorte)는 거래 비용을 재평가하게 되었다고 협상에 직접 참여한 두 사람이 말했습니다. 이제 두 은행 모두 프로세스에서 벗어났습니다.

거래에 대해 잘 알고 있는 사람들은 구매자들이 Banamex가 상대적으로 높은 인건비와 연금 비용, 구식 IT 시스템 및 문제가 있는 대출과 관련된 미해결 소송을 발견했다고 말했습니다. Citi의 한 고위 은행가는 “우리는 사업을 순조롭게 진행했습니다.”라고 말했습니다. "우리가 그것을 샀을 때 훨씬 더 좋았습니다."

Citi가 매각을 검토하고 있다는 발표가 있은 지 며칠 후 López Obrador는 거의 140년 된 은행보다 멕시코 구매자를 선호한다고 분명히 밝혔습니다.

대통령은 외국 기업에 대한 공격을 자신의 정치 전략의 일부로 삼아 외국 기업이 멕시코와 국민을 학대한다고 비난했습니다.

XNUMX월에 그는 바이어들이 근로자를 해고할 수 없다고 말했고 이는 감원을 통해 비용 절감을 찾는 데 의존하는 은행의 구매 논리를 약화시켰다고 이 문제를 잘 아는 사람들이 말했습니다.

“Banamex 구매에 관심이 있는 사람이 아직 XNUMX~XNUMX명 있는 것으로 알고 있습니다. . . 로페즈 오브라도르는 XNUMX월 아침 기자회견에서 이렇게 말했습니다.

“씨티그룹 이사회의 여성 회장은 멕시코를 존경하는 지적인 여성입니다.

지난 XNUMX월 씨티의 최근 실적발표에서 한 애널리스트는 투자자들이 지금쯤 바나멕스 매각 발표를 예상했다고 말했다.

Wells Fargo의 애널리스트 Mike Mayo는 가능한 6억 달러에서 8억 달러의 판매 가격이 투자자들을 흥분시키지 않을 것이지만 규제 당국의 빠른 승인은 가치가 있다고 말했습니다.

“Citi가 더 일찍 사업을 매각했더라면 받는 금액의 두 배를 받았을 것입니다.”라고 그는 말했습니다. "전략적, 관리적, 운영적, 문화적으로 Banamex는 Citigroup의 실패작이었습니다."