최고의 스타일 ETF를 찾는 방법 4Q22

비슷한 소리를 내는 ETF 목록이 점점 늘어남에 따라 가장 좋은 것을 찾는 것이 점점 더 어려워지고 있습니다. 투자자들은 승률을 자신에게 유리하게 바꾸기 위해 어떻게 게임을 바꿀 수 있습니까?

ETF 라벨을 믿지 마세요

최소 151개의 다양한 All Cap Blend ETF와 686가지 스타일에 걸쳐 최소 57개의 ETF가 있습니다. 투자자는 스타일당 평균 XNUMX개 이상의 선택이 필요합니까? ETF는 얼마나 다를 수 있습니까?

151개의 All Cap Blend ETF는 서로 매우 다릅니다. 21개에서 4,027개까지 보유하고 있는 이러한 All Cap Blend ETF 중 다수는 서로 다른 위험 프로필과 성과 전망을 가진 완전히 다른 포트폴리오를 가지고 있습니다.

다른 스타일의 ETF도 마찬가지입니다. 각 ETF는 좋은 주식과 나쁜 주식이 매우 뚜렷하게 혼합되어 있기 때문입니다. Large Cap Value는 주식 선택의 첫 번째 순위입니다. Small Cap Growth는 마지막 순위입니다.

분석 마비 방지

많은 수의 스타일 ETF가 투자자들에게 도움이 되기보다는 피해를 준다고 생각합니다. 모든 ETF에 대해 수동으로 심층 분석을 수행하는 것은 현실적인 옵션이 아니며, 투자자를 불충분한 분석에 노출시키고 수익성 있는 기회를 놓치게 합니다. ETF를 제대로 분석한다는 것은 각 ETF에 포함된 모든 종목을 분석하는 것을 의미하기 때문에 주식을 분석하는 것보다 훨씬 어렵습니다. 위에서 언급했듯이 하나의 ETF에 최대 4,027개 이상의 주식이 있을 수 있습니다.

그림 1은 각 스타일에 대한 최고 등급의 ETF를 보여줍니다.

그림 1: 각 스타일에서 최고의 ETF

* 최고의 ETF는 TNA가 100억 달러 미만인 ETF는 유동성 부족으로 제외

그림 1의 ETF 중 Alpha Architect US Quantitative Value ETF 큐발
전체 XNUMX위, First Trust SMID Cap Rising Dividend Achievers ETF SDVY
50위, Invesco BLDRS Emerging Markets XNUMX ADR 인덱스 펀드 아드레
XNUMX위. 퍼스트 트러스트 멀티 캡 성장 AlphaDEX 펀드 일시적 유행
마지막 순위.

“내면의 위험”을 피하는 방법

ETF를 매수하기 전에 보유 종목을 알아야 하는 이유는 무엇입니까?

ETF는 구성 요소의 합에 지나지 않습니다. 구성 요소를 이해하지 못하면 궁극적으로 무엇을 구매하는지 이해하지 못할 것입니다. 그것은 사업과 재정을 분석하지 않고 주식을 사는 것과 같습니다. 아무리 싸도 부실주를 보유하고 있다면 ETF의 성과는 나쁠 것이다.

펀드 보유 실적 – 수수료 = 펀드 실적

투자자가 보유한 자산으로 등급이 매겨진 펀드를 찾을 수만 있다면

Alpha Architect US Quantitative Value ETF(QVAL)는 최고 등급의 Mid Cap Blend ETF일 뿐만 아니라 우리가 다루는 686개의 스타일 ETF 중 전체 최고 등급의 스타일 ETF이기도 합니다.

그림 1에서 최악의 ETF는 중립 등급을 받은 First Trust Multi Cap Growth AlphaDEX Fund(FAD)입니다. 누군가는 ETF 제공업체가 이 스타일에 대해 더 잘할 수 있다고 생각할 것입니다.

공개 : David Trainer, Kyle Guske II 및 Matt Shuler는 특정 주식, 스타일 또는 테마에 대해 글을 쓰는 것에 대한 보상을받지 않습니다.