Jay Powell은 이 9.7% 이상의 배당금을 더욱 저렴하게 만들었습니다.

마이크 이전의 Jerome Powell의 최근 여행은 배당 투자자들에게 놀라운 기회를 열어주었습니다.

최근 금리 결정이 발표된 후 지난주 연준 의장의 기자 회견을 계기로 대폭 할인된 9.7개의 펀드가 있습니다. 지금 이 트리오를 구입하면 12.5%에서 놀라운 XNUMX%에 이르는 배당금을 받을 수 있습니다.

우리가 그들에게 도달하기 전에 제로로 무대를 설정합시다 정확하게 지난 수요일, 연준의 결정과 겉보기에 비둘기 같은 발언이 발표된 때부터 파월 의장이 다음 기자 회견에서 연설을 마친 후까지 있었던 일입니다.

표면적으로는 투자자들이 연준의 75bp 금리 인상과 향후 계획에 주목하고 패닉에 빠진 것으로 보입니다. 그러나 자세히 살펴보십시오. 시장은 up 연준이 오후 2시에 처음 발표한 후 꽤 오랜 시간 동안 유지되었습니다.

이는 데이터와 연준의 의도가 매도의 원인이 아님을 보여주기 때문에 중요합니다. 이후 기자회견에서 제롬 파월의 답변이었다.

그러나 물론 Powell은 발표와 기자 회견 사이에 마음을 바꾸지 않았습니다. 그리고 그가 그랬다 해도 그는 독재자가 아닙니다. 나머지 연방공개시장위원회(Federal Open Market Committee)도 금리 인상에 동의해야 합니다.

따라서 객관적인 관점에서 볼 때 크게 달라진 것은 없으며 이 매도는 Powell이 금리가 예상보다 높아야 할 수도 있고 "연착륙"의 경로가 좁아질 수 있다고 말한 후 두려움에 의해 주도되었습니다.

이것이 판매 이유처럼 들리면 그렇지 않습니다. 주식은 2022년 내내 깊은 경기 침체에 가격을 책정해 왔으며, 이는 좋은 경제 소식의 힌트라도 시장이 랠리를 일으킨다는 것을 의미합니다.

확실히, 그 좋은 소식이 S&P 500을 다시 견고한 상승 경로로 끌어올리는 데 시간이 걸릴 수 있지만 시장의 장기적인 방향은 미국에서 한 세기 넘게 지속되어 왔습니다. 그것이 끝났다고 생각할 이유는 거의 없습니다(특히 연준이 2023년 초에 여전히 금리 인상을 중단할 가능성이 높기 때문에 연내 인하로 이어질 수 있음).

솔직히 말해서, 이 모든 것이 연준이 공격적으로 금리를 인상함에 따라 주식이 처벌받았던 2018년과 매우 흡사합니다.

당시 많은 독자들이 포트폴리오에 대해 걱정을 많이 했다는 이야기를 들었습니다. 2018년 소진된 약세장 이후 산타클로스 랠리를 시작으로 주식은 그해 말 이후 연간 13%의 수익률을 기록했습니다.

그리고 올해 주식 하락이 2018년에 비해 약 XNUMX배 정도 하락했다는 점에 유의하십시오. 이는 장기적 관점에서 역발상을 하는 사람들에게 상당한 상승 여력을 나타냅니다.

적극적인 관리가 핵심이며 CEF는 우리에게 바로 그 점을 제공합니다(10% 이상의 수익도 발생)

물론, 이기는 주식을 선택하고 패자를 피하는 것은 어렵습니다. 그리고 인덱스 펀드를 통해 한 번에 전체 주식 시장을 매수하면 메타(메타), 열악한 경영진이 주주들을 화나게 한 페이스북 모회사.

S&P 500에서 가장 큰 주식 중 하나인 Meta는 70년에 2022% 이상 하락할 회사 유형이 아니어야 하지만 XNUMX년에는 그렇게 되었습니다.

동시에 다른 S&P 500 기업, 특히 에너지 측면에서 급등하고 있습니다: 셰일 오일 생산업체 헤스
HES
주식회사(HES)예를 들어, 89년에는 2022% 이상 상승했습니다. 그럼에도 불구하고 Meta와 같은 함정을 피하면서 Hess와 같은 회사(대부분의 소득 추구자에게는 투기적 플레이처럼 보임)를 선택하는 것은 어렵습니다.

오히려 구매하기가 훨씬 수월하다. 폐쇄형 펀드(CEF) 그것은 당신에게 많은 다른 회사를 가져옵니다. 우리는 세 가지 초점을 가진 세 가지 CEF에 초점을 맞춰 자산을 더 분산시킬 수 있습니다. 과매도 제약, 보험 및 의료 부문에 하나; 그리고 과매도 부동산 부문에 대한 것입니다.

CEF는 세계에서 가장 성공적인 투자 회사의 전문가들에 의해 적극적으로 관리되고 있기 때문에 현재 우리를 위해 일하고 있습니다. 따라서 우리는 승자와 패자를 분리하는 작업을 "농업"할 수 있습니다. 그러나 CEF의 가장 큰 장점은 배당금이 특히 높다는 점입니다. 위에서 언급했듯이 아래에서 논의할 세 가지의 수익률은 9.7%에서 12.5%입니다.

또한 순 자산 가치(NAV)에 대한 할인도 두 자릿수입니다. 그것은 본질적으로 우리에게 더블 할인: 매도로 인해 하나는 펀드 자체에, 다른 하나는 보유 주식에 대한 것입니다.

연준 이후 CEF 매수 1위: 12.5% ​​지급인이 17% 할인된 가격에 매도

내가 개인적으로 가장 좋아하는 것 중 하나부터 시작해 보겠습니다. 널리 오해되고 있는 Neuberger Berman 차세대 연결 펀드(NBXG), 7.1년에는 할인율이 17%에서 2022%로 높아졌습니다. 이는 제가 추적한 CEF의 95.7%보다 큽니다. CEF 내부자 서비스.

이것은 또한 다음과 같은 NBXG의 초석 기술 회사 포트폴리오를 얻게 된다는 것을 의미합니다. 팔로 알토 네트웍스
PANW
(PANW), 모놀리식 전력 시스템(MPWR) 과 알파벳 (GOOGL) 17 % 적게 이 주식을 개별적으로 구입하는 것보다 그리고 NBXG는 12.5%의 배당금을 지급하기 때문에 주주들이 매도할 필요 없이 미래 이익은 펀드 자체에서 수익으로 전환된다.

연준 이후 CEF 매수 2위: 상시 수요 부문에서 배당금 11.3%

XNUMXD덴탈의 BlackRock
BLK
건강 과학 트러스트 II(BMEZ) 세계에서 가장 큰 자산 관리 회사인 BlackRock, $10 이상의 글로벌 회사가 운영하기 때문에 삽시간에 최고 경영진을 보유하고 있습니다. 일조 자산에서.

우리는 또한 다음과 같은 의료 산업에 중요한 공급업체를 확보하고 있습니다. 퀘스트 진단
DGX
(DGZ), 애브비
ABBV
(ABBV), 유나이티드 헬스 그룹
UNH
(유엔) 그리고 더. 또한 11.3%의 배당 수익률로 BMEZ에 $10를 투자할 때마다 한 달에 $94를 얻습니다. 많은 이 투자는 S&P 14 인덱스 펀드로 얻을 수 있는 월 $500 이상입니다! 16% 할인(본질적으로 이 회사를 달러당 84센트에 제공)은 훨씬 더 매력적입니다.

연준 이후 CEF 매수 3위: 정통한 부동산 전문가의 9.7% 배당금

다음으로 "미니 포트폴리오"를 마무리합시다. Cohen & Steers 부동산 기회 소득 기금(RLTY) 무려 9.7% 할인된 가격으로 15% 배당금을 지급합니다. Cohen & Steers는 업계 최고의 부동산 고문 중 하나로 유명하기 때문에 이 할인은 과도합니다.

RLTY는 셀 타워 집주인과 같이 중요한 기반 시설을 제어하는 ​​회사를 포함하여 각각 수천 개의 부동산을 보유하고 있는 162개의 부동산 회사로 구성된 포트폴리오를 통해 귀하가 할 수 있는 가장 다양한 놀이 중 하나입니다. 아메리칸 타워(AMT); 산업 REIT가 소유한 창고와 같이 수요가 많은 창고 프롤로지스(PLD); 및 임대 부동산을 통해 초대 주택(INVH).

마지막 말: CEF는 항상 장기적 승자였습니다.

마지막으로, 지난 10년 동안 CEF가 매도세에서 이것을 크게 할인하는 것을 볼 때마다 그들은 회복되어 투자자들에게 막대한 수입원에 더하여 큰 상승을 줄 수 있음을 명심하십시오. 장기적 관점을 취하는 반대론자들은 특히 위의 세 가지와 같이 가장 할인된 부문의 CEF를 대상으로 하는 경우 혜택을 볼 것입니다.

마이클 포스터 (Michael Foster) 수석 리서치 애널리스트 대조적 인 전망. 더 좋은 소득 아이디어를 원하시면, 최신 보고서를 보려면 여기를 클릭하십시오 "파괴할 수 없는 소득: 안정적인 5% 배당금을 제공하는 10.2개의 바겐세일 펀드."

공개 : 없음