의견: '구매 기회가 있습니다.' 40년의 경험을 가진 이 주식 거래자가 약세장에서 돈을 버는 방법

최근 그는 Invesco QQQ Trust의 주식을 축적하고 있습니다.
QQQ,
0.36%
상당한 매도세가 있었기 때문입니다. “XNUMX월 첫째 주에 QQQ와 SPY가
스파이,
-0.24 %
잘 샀다"고 말했다. 그는 "카지노나 테이블이 너무 뜨거울 때" 거래를 중단한다고 덧붙였습니다.  

Kornstein은 언제 QQQ를 판매합니까? “거래 또는 투자 포지션을 취할 때 매수하기 전에 매도 시점을 알아야 합니다. 기술적 분석에 따르면 $350 이상이 QQQ의 판매 포인트라고 판단했습니다." (참고: 그의 목표 가격은 변동 시장 상황에 따라 향후 변경될 수 있습니다.) 

52주 최저가에 매수

Kornstein은 수십 년 동안 효과가 있었던 간단한 주식 전략을 사용합니다. “주식이 52주 최저치로 떨어졌고 유턴하고 있는 기존 회사를 찾았습니다. 주가가 회복되고 있다는 뜻이다. 이것은 고전적이고 신뢰할 수 있는 거래입니다. 52주 최저가에 매수하면 위험이 줄어듭니다." 

주가가 회복되었다는 한 가지 표시는 20일 이동 평균이 30일 이동 평균을 교차할 때입니다(즉, 단순 이동 평균 크로스오버 전략). Kornstein에 따르면 이는 주가가 52주 최저점에서 반등했고 더 상승할 수 있다는 신호입니다. 

Kornstein은 그가 저점에서 끌어올리기를 좋아하는 유형의 회사를 다음과 같이 설명합니다. 보잉에 직책이 있습니다.
학사,
2.22%,
록히드 마틴
LMT,
-1.88 %,
그리고 슐룸베르거
SLB,
-2.97 %.
이들은 실제 제품을 판매하는 오랜 기간 동안 주변에 있었던 회사입니다. 엔비디아
NVDA,
1.37%
및 고급 마이크로 시스템
AMD,
1.39%
이 기준에 맞는 다른 회사입니다." Kornstein은 베테랑 투자자 Warren Kaplan이 지지한 전략인 배당금 지급 주식을 선호한다고 덧붙였습니다. 최근 MarketWatch 기능.

52주 최고가에 매도 

주식이 52주 최고가를 달성하면 Kornstein은 매도합니다. "나는 매도 시점을 미리 알고 있습니다. 그리고 제가 준수하는 한 가지 규칙은 52주 최고가에 매도하는 것입니다. 저는 포지션을 맡을 때 항상 출구 가격을 미리 파악합니다.”  

Kornstein은 영원히 사고 보유하는 전략은 신뢰할 수 없다고 경고합니다. "GM의 파산이 좋은 예입니다."라고 그는 말합니다. "언제 자리에서 벗어날지 항상 알아두세요."

당신이 틀렸다고 가정

또 다른 콘슈타인 규칙: 주식을 매수한 후 그는 항상 자신이 포지션에 대해 틀렸다고 가정합니다. 그것이 그가 위험을 줄이는 방법 중 하나입니다. Kornstein은 다음과 같이 말합니다. 나에게 불리하면 누적을 멈추고 기다립니다. 누구나 물건을 사면 자신이 옳고 돈을 많이 벌 수 있다고 생각합니다. 그러나 그것이 그들에게 불리할 때 많은 투자자들은 이 사실을 인정하기를 거부합니다. 그들은 주식이 다시 돌아올 것이라고 믿고, 그렇지 않을 때 충격을 받습니다.”

Kornstein은 많은 투자자들이 자신의 주식에 너무 감정적으로 집착한다고 덧붙입니다. 그러면 이 투자자들이 패자를 팔기가 어렵습니다.

작은 시작

Kornstein은 상당한 직책을 가지고 있지만 항상 작은 직책으로 시작합니다. “나는 하루가 끝나면 10주를 살 수 있다. 나는 내 돈을 테이블 위에 올려놓았다. 내가 옳다면 나는 그 위치에 계속 추가할 것이다. 틀리면 그 자리에 앉아서 무슨 일이 일어나는지 지켜보겠다. 나는 한 번에 큰 직책을 맡지 않습니다. 시간이 지남에 따라 확장하거나 증가합니다.” 그는 핵심은 매수할 주식을 미리 계산하는 것이라고 말한다.

주식이 당신에게 불리할 때

52주 최저가에서 매수하는 것이 합리적인 전략이지만 항상 효과가 있는 것은 아닙니다. 예를 들어, XNUMX년 전 Kornstein은 Exxon Mobil을 인수했습니다.
XOM,
-2.00 %
주가는 52주 최저치로 떨어졌지만 100주 최저치로 갔다가 25년 최저치로 떨어졌습니다. "그 자리에서 나와 수익을 내는 데 XNUMX년이 걸렸습니다." 

교훈: “구매한 상품에 대해 싱글과 더블을 모두 달성할 수 있어 기쁩니다.”라고 그는 말합니다. “저는 홈런을 목표로 하지 않습니다. 성공적인 거래자나 투자자가 되기 위해서는 인내가 필요합니다. 인내심이 없으면 거래를 해서는 안 됩니다.” 

이 약세장이 얼마나 오래 지속됩니까? 

“약세장은 적어도 XNUMX월까지는 계속될 것입니다. 그러면 우리는 무슨 일이 일어나는지 보게 될 것입니다.”라고 Kornstein은 말합니다. 무엇이 그를 그렇게 확신하게 만드는가? “연준이 금리를 XNUMX분의 XNUMX포인트 인상하면서 약세장이 시작되었습니다. 그게 시작이었다"고 말했다. "우리는 그들이 XNUMX월과 XNUMX월에 금리를 인상할 것이라고 알고 있습니다. 왜냐하면 그들이 그렇게 할 것이라고 말했기 때문입니다."

그러나 Kornstein은 그것이 강세장인지 약세장인지 상관하지 않습니다. “저는 이 시장에서 기회를 찾았습니다. 여기에는 공매도가 포함되지 않습니다. 나는 공매도(즉, 주식이나 지수가 하락할 것이라는 베팅)가 잘 작동하지 않는다는 것을 발견했습니다.”

Kornstein은 투자자와 거래자에게 사실을 따르라고 조언합니다. “저는 사실을 찾고 발견하는 데 40년을 보냈습니다. 그리고 그것은 힘든 일입니다.”라고 그는 말합니다. "SPY 및 QQQ와 같은 개별 주식이나 ETF를 계속 구매하십시오. 매우 직관적인 제품입니다.” 

그는 이렇게 덧붙입니다. “자신에게 맞는 전략을 찾고 계속 사용하십시오. 배당금을 지급하고 52주 최저치에 근접한 회사의 주식 XNUMX주를 사는 것으로 시작할 수 있습니다. 이것은 다음 황금 항아리를 찾는 것보다 낫습니다.” 

마이클 신세어(michaelsincere.com)는 "옵션 이해" 및 "주식 이해"의 저자입니다. 그의 최신 저서 "주식 시장에서 수익을 내는 방법"(McGraw Hill, 2022)은 강세장 및 약세장 투자 전략을 탐구합니다. 

더보기 : Bank of America, 경기 침체 예측 후 S&P 500 목표를 '가장 낮은' 수준으로 낮춤

또한 읽기 : 곰을 두려워하지 마십시오. 이기는 주식을 선택하고 시장을 이길 수 있는 기회를 제공합니다.