S&P Global Market Intelligence는 다음과 같이 예측합니다. 아시아 태평양 미국과 유럽이 경기 침체에 빠지는 동안 이 지역은 내년에 세계 성장률을 지배하여 양의 실질 GDP를 생성할 것입니다. 이러한 지배력과 함께 주요 아시아 태평양 시장에 대한 광범위한 투자 기회가 제공됩니다.
2023년 글로벌 성장을 주도할 아시아 태평양 지역아시아 태평양 지역인 S&P Global에 따르면 실질 GDP 성장률은 약 3.5% 이 지역은 이 지역의 자유 무역 협정, 공급망 효율성 및 경쟁력 있는 비용의 지원을 받아 세계 GDP의 2023%를 생산합니다. S&P Global은 아시아 태평양 지역이 전 세계적인 경기 침체를 방지하고 미국 및 유럽과 같은 선진국 시장으로의 경기 후퇴를 제한하는 데 중요한 역할을 할 것으로 기대합니다.
미국의 경기 침체는 아시아 태평양 지역의 투자 환경에 긍정적일 수 있습니다. 그만큼 파이낸셜 타임즈 1990년과 2007년에 시작된 미국의 경기 침체는 최근 우리가 목격한 것과 유사한 위험 회피 기간 이후 신흥 시장으로 상당한 자본 유입을 촉발했다고 언급했습니다.
예를 들어, 국제 자본 시장은 거의 1년 동안 자금을 인출한 후 신흥 시장 GDP의 약 2010%를 공급했습니다. 2년까지 이러한 유입은 GDP의 XNUMX%로 증가했습니다.
아시아 태평양 지역이 향후 몇 년 동안 성장할 태세를 갖추게 됨에 따라 일부 자산 운용사는 이미 특정 시장에서 성숙기의 기회를 이용할 수 있는 위치에 있습니다.
왼쪽부터: Yong Ing Fatt, Yong Khung Sen, David Yong, Desmond Sim.
에버그린펀드
신흥 시장의 기회
최근 인터뷰에서 Evergreen Fund를 관리하는 Evergreen Group Holdings의 CEO인 David Yong은 최근 및 현재의 사건이 아시아 태평양 지역의 기회에 어떤 영향을 미쳤는지 설명했습니다. 그는 신흥 시장이 COVID-19 전염병과 최근 지정학적 긴장 이전에 선진국 시장을 크게 능가했다고 언급했습니다.
또한, Yong은 이 지역의 빠른 성장률로 인해 훨씬 더 높은 장기 수익의 가능성을 보고 있습니다. 그는 신흥 시장이 제공하는 다각화 기회를 강조했지만 훌륭한 기회에는 위험도 따릅니다.
용은 "현재 거시경제 환경의 변동성으로 인해 금융 안정성에 대한 위험에는 인플레이션, 경제 전망 악화, 높은 차입 비용, 상품 시장의 변동성 등이 있습니다."라고 Yong은 설명했습니다. “그러나 투자자들은 이러한 신흥 시장에서 계속해서 분산 투자를 하고 있으며, 외부 취약성에 대한 회복력이 더 높다는 점을 인식하고 있습니다. 그렇긴 하지만 신흥 시장에 대한 노출을 원하는 투자자가 위험 대비 보상 비율을 측정하는 것이 매우 중요합니다.”
그는 상장지수펀드나 뮤추얼 펀드 투자자가 신흥 시장으로 다각화를 시작할 수 있는 가장 쉽고 접근 가능한 방법을 제공합니다. 용은 또한 투자자들이 신용 담보로 약정된 자산이나 상당한 현금 보유고가 있는 회사에서 담보와 관련된 기회를 선택적으로 찾을 수 있다고 제안했습니다.
그러나 그는 투자자들에게 현 거시 경제 상황에서 신중한 위험 관리를 할 것을 권고했습니다. 결국 신흥 시장의 증권 거래소 및 기타 투자 수단은 아직 초기 단계에 있으므로 개인 투자자가 실사를 수행하는 데 어려움을 겪고 있습니다.
아시아 소비자의 성장하는 힘
특히 Yong은 싱가포르와 인도차이나의 다른 지역에서 소액 금융의 기회를 보고 있습니다. 예를 들어, 그는 아시아의 은행이 부족한 지역에서 자금 조달의 미개척 잠재력을 지적했습니다. 소액 금융은 은행 계좌가 없는 인도차이나 인구의 대다수에게 체계적인 대출 기관에 접근할 수 있는 기회를 제공했습니다. Yong은 아시아 태평양 지역의 금융 산업 성장의 핵심 기여자로 소비자의 성장하는 힘을 강조했습니다.
그는 “이머징 마켓이 발전함에 따라 종종 급격한 소득 성장이 있어 이에 따른 소비자 계층도 증가한다”고 설명했다. “새로운 제품과 서비스에 굶주린 소비자들로 가득 찬 시장은 새로운 기업이 싹트기에 도움이 됩니다. 여기에서 우리는 시장에 진입하고 빠르게 성장하는 기업에 자금을 제공할 수 있는 기회를 보았습니다. 전략적으로 선택한 시장에서 올바른 제품을 제공함으로써 기업은 수익이 꾸준히 성장할 것으로 기대할 수 있습니다.”
Evergreen은 기존의 전통적인 자금 조달 방식을 넘어 핀테크와 디지털화를 사용하여 원활한 생태계를 만드는 데 목표를 두고 있습니다. Yong은 금융 기술을 사용하여 소액 금융 산업을 재편할 수 있는 파괴적인 모델을 개척하고 있다고 말했습니다.
아시아 부동산, 자동차 및 콘텐츠 시장의 기회
에 대한 관심이 높아지고 있다는 점도 지적했다. 부동산 금융 세계의 시장.
"금융은 사회적 영향 측면에서 국제 개발 및 금융 통합을 돕는 역할을 할 수 있습니다."라고 Yong은 말했습니다. “주택과 주택 소유에 대한 글로벌 이데올로기가 진화함에 따라 금융 포용은 주택 수요와 요구를 충족시키기 위해 소득 창출에서 소액 금융으로 전환하는 추세를 만들었습니다. 금융 민영화의 부상과 함께 개발 도상국과 신흥 국가의 부동산 시장에서 이러한 요구를 충족시키기 위해 수동 소득을 창출할 수 있는 상승 잠재력을 보았습니다.”
현재 Evergreen은 개발자들과의 민간 금융 거래에 중점을 두고 있습니다. 이 회사는 싱가포르, 베트남, 캄보디아 및 한국에 주거, 상업 및 산업 자산을 보유하고 있습니다.
Yong은 또한 싱가포르를 자동차 시장, 특히 수리 및 보조 청구 사업에서 기회가 있는 시장으로 강조했습니다.
그는 싱가포르는 토지가 부족하고 인구가 밀집되어 있기 때문에 캐나다와 일본과 같은 다른 유사한 고부국보다 사고율이 높다고 설명했습니다. 용은 싱가포르 사람들이 그곳에서 운전하려면 자동차 보험에 가입해야 한다고 덧붙였습니다. 결과적으로 Evergreen 팀은 해당 시장에서 추가적인 기회를 보았습니다.
Evergreen은 한국 콘텐츠 산업에서도 기회를 보고 있습니다. Yong은 인기있는 Netflix의 성공적인 출시를 말했습니다.
이 시장에 대한 회사의 투자 중 하나는 코스닥 상장 회사 인 Rainbowbridge World입니다. Evergreen은 콘텐츠를 배포하고 한국 콘텐츠에 대한 글로벌 수요 증가로부터 이익을 얻기 위해 Rainbowbridge와 양해각서를 체결했습니다.
동남아시아에서 ESG의 중요성
Yong은 Evergreen을 동남아시아로 끌어들인 세 가지 주요 요소인 정기적인 현금 흐름, 지속 가능성 및 사회적 책임을 인용했습니다.
“모든 기업이 정기적인 현금 창출의 이점을 제공할 수 있는 것은 아닙니다.”라고 그는 설명했습니다. “금융 사업의 경우 거의 모든 거래에 대한 이자가 월 단위로 부과됩니다. 자동차의 경우 청구가 완료되는 데 일반적으로 XNUMX~XNUMX개월이 걸립니다. 따라서 그룹 차원에서 현금 흐름을 개선할 수 있기 때문에 금융 및 자동차 분야에 진출하기로 결정했습니다.”
물론 모든 비즈니스가 생존하려면 수익성이 있어야 하지만 Yong은 장기적으로 ESG 요소가 훨씬 더 중요하다고 생각합니다. 그는 환경과 사회에 미치는 영향 외에도 지속 가능한 비즈니스 모델이 책임감 있고 글로벌 또는 지역 규모에 긍정적인 영향을 미치는 모델이라고 믿습니다. Evergreen 팀은 소액 금융 투자를 ESG의 "S" 부분과 연결했습니다.
"소액 금융은 지역 주민들에게 필요한 재정 지원을 제공하여 지속 가능한 방식으로 긍정적인 영향을 미치는 가장 효과적인 방법 중 하나입니다."라고 Yong이 말했습니다. “에버그린은 재정 정책을 지원함에 있어 지방 정부와 긴밀히 협력할 뿐만 아니라 사회적 목표를 촉진하고 지원하기 위한 수많은 봉사 프로그램에서 지역 사회와 긴밀하게 협력합니다.”
아시아 태평양 시장이 직면한 주요 문제
물론 투자의 여지가 없는 분야는 없습니다. 예를 들어, Yong은 아시아 소액 금융 시장에 영향을 미치는 몇 가지 문제를 보고 있습니다. 그는 기업이 기업의 사회적 책임을 간과하고 이익을 우선시할 때 지역사회의 사회적 비용을 강조했습니다. 또한 그는 차별과 성 불평등과 같이 이 지역에 깊이 뿌리를 둔 문제가 있는 사회적 규범이 종종 소액 금융 시장을 괴롭히고 있다고 경고했습니다.
과잉 부채는 아시아 시장에 투자할 때 또 다른 중요한 문제입니다. 용에 따르면 일부 소액 금융 회사는 수익성 경쟁에서 필요한 실사를 수행하지 않습니다. 이러한 수표가 없으면 특히 차용인이 재정 또는 비즈니스 교육을 받지 못한 경우 채무 불이행 위험이 극적으로 증가합니다.
Yong은 이러한 문제가 소액 금융을 관리하는 규정을 강화하고 대출 발행 및 차용인 자격에 대한 보다 엄격한 규칙을 설정함으로써 해결할 수 있다고 믿습니다.
동남아시아가 직면한 또 다른 문제는 글로벌 연결성 부족입니다. SM 엔터테인먼트 및 YG 엔터테인먼트와 같은 대형 엔터테인먼트 회사 외에도 소규모 엔터테인먼트 회사는 동남 아시아 전역에 콘텐츠를 배포하기 위해 협력할 올바른 파트너를 찾는 데 어려움을 겪고 있습니다.
이 지역은 또한 문화 및 언어 장벽에 직면해 있습니다. 그러나 한국의 엔터테인먼트 기업이 동남아 기업과 파트너십을 맺는 경우가 늘어나면서 두 지역을 잇는 가교가 강화되고 있다. 에버그린은 이러한 성장하는 파트너십을 통해 한국 엔터테인먼트 시장이 동남아시아 전역으로 확장할 수 있는 더 많은 문이 열릴 것으로 기대하고 있습니다.
출처: https://www.forbes.com/sites/jacobwolinsky/2022/11/07/this-fund-thinks-southeast-asia-looks-ripe-for-investment-and-heres-why/