클라우드 주식은 기술의 안식처가 되었습니다. 매수할 주식 4개.

실리콘 밸리의 거의 모든 회사는 더 많은 비즈니스와 비즈니스 프로세스를 디지털 영역으로 전환하는 "디지털 혁신"의 힘과 지속 가능성에 대해 이야기합니다. 남용되는 유행어입니다. 감히 말할 수 없지만 디지털 트랜스포메이션은 현실이며 최근 어닝 시즌 내내 그 증거를 볼 수 있습니다.

첫 번째 힌트는 약 한 달 전에 나왔습니다.

Microsoft

(티커: MSFT),

Amazon.com

(AMZN) 및

알파벳

(구글). 최근 분기에 Microsoft Azure는 46%, Google Cloud는 45%, 시장 리더인 Amazon Web Services는 40% 성장했습니다. 큰 규모는 점점 더 커지고 있습니다. 빠른 속도로 말이죠.

클라우드의 강점은 다음과 같은 주요 인프라 제공업체의 강력한 결과에서도 나타났습니다.

시스코 시스템즈

(CSCO) 및

Arista Networks

(ANET) 및 이러한 회사에 중요한 칩 공급업체,

엔비디아

(NVDA) 및

인텔

(INTC).

지난 주 수익 뉴스는 엔터프라이즈 기술 회사의 새로운 데이터 포인트를 가져왔습니다.

HP 엔터프라이즈

서버, 스토리지 및 네트워킹 하드웨어를 제조하는 HPE(HPE)는 분기 동안 2%의 매출 성장을 기록했습니다. 그 자체로 큰 흔들림은 아니지만 월스트리트의 추정치를 능가했습니다. 그리고 20분기 동안 주문 성장률이 35%를 넘어섰고 Aruba 네트워킹 하드웨어 부문에서 XNUMX%의 주문 성장률을 보였습니다.

순수 저장

플래시 메모리 기반 엔터프라이즈 스토리지를 만드는 (PSTG)는 41월 분기에 대한 기대치를 무너뜨렸습니다. 퓨어스토리지의 찰스 지안카를로(Charles Giancarlo) CEO는 “데이터에 투자하기 위해 시스템을 업데이트하려는 모든 회사(모든 회사)는 우리를 공급업체 중 하나로 간주해야 합니다. 퓨어스토리지는 분기에 XNUMX%의 성장률을 기록했습니다. XNUMX년 만에 회사 최고의 성장이었다.

브로드 컴

클라우드 플레이어의 핵심 칩 공급업체인 (AVGO)는 16월 분기 실적이 XNUMX월 분기의 XNUMX% 성장에서 가속화될 것이라고 말했습니다.

경향은 소프트웨어 측면에서 더 분명합니다.

세일즈 포스

SaaS(Software-as-a-Service) 부문에서 가장 크고 가장 노련한 기업인 (CRM)은 부분적으로 인수를 통해 핵심 고객 관계 관리 소프트웨어에서 다수의 새로운 영역으로 클라우드 기반 제품을 확장했습니다. 메시징 서비스 Slack의 28억 구매. 일정한 통화 기준으로 Salesforce는 27분기 연속으로 매출 성장이 가속화되어 최근 분기에는 19%로 전년 동기 XNUMX%에서 증가했습니다.

Salesforce의 공동 CEO인 Bret Taylor는 이번 주에 "디지털 혁신은 지속적인 세속적 추세입니다."라고 말했습니다.

에서 같은 패턴이 재생되고 있습니다.

작업 일

(WDAY)는 인적 자원 및 재무 관리 소프트웨어를 대기업에 판매합니다. Workday는 22월 분기에 XNUMX%의 매출 성장을 기록했습니다. 매출이 XNUMX분기 연속 증가세를 보였다.

보물상자

(BOX)는 한때 클라우드 스토리지의 기본 제공업체였지만 이제 회사에서 문서를 관리, 공유 및 보호하는 데 도움이 되는 도구 모음을 판매합니다. 회사는 또한 예상보다 나은 17월 분기 실적을 제공했습니다. CEO Aaron Levie는 Box가 하이브리드 작업으로의 전환, 사이버 보안에 대한 관심 증가, 그리고 지금 이 모든 것이 함께하는 "디지털 혁신"의 혜택을 받고 있다고 말합니다. Box는 분기에 8%의 매출 성장률을 기록했으며 XNUMX분기 연속으로 가속화되었습니다. XNUMX년 전 매출은 XNUMX% 증가에 그쳤습니다.

마지막으로,이

눈송이

(SNOW), 주요 클라우드 주식 중 가장 빠르게 성장하고 있습니다. 이 회사는 세 가지 공용 클라우드 위에 있는 데이터 분석 도구를 판매합니다. Snowflake는 102월 분기에 15%의 성장률을 기록했으며, 이는 비정상적이긴 하지만 실제로 투자자들이 더 많은 것을 원하게 만들었습니다. 보고서에서 주가는 XNUMX% 하락했다.

CEO Frank Slootman은 회사가 최근에 사용하기 위해 소프트웨어를 더 저렴하게 만들었습니다. 그는 한때 컴퓨팅 시간을 시간 단위로 판매했던 Snowflake가 이제는 초 단위로 판매한다고 말합니다. 그 조정은 회사의 2023년 100월 매출 전망에 거의 XNUMX억 달러에 이르렀지만 Slootman은 이러한 변화가 시간이 지남에 따라 고객이 더 많은 데이터를 사용하도록 자극할 것이라고 생각합니다.

Morgan Stanley의 분석가인 Keith Weiss는 Snowflake가 19세기 경제학자 William Jevons의 이론인 Jevons Paradox를 기반으로 하고 있다고 썼습니다. 자원 사용이 효율적일수록 소비가 증가하는 경향이 있다고 주장합니다.

슬롯맨은 신자입니다. “이것은 자선사업이 아닙니다.”라고 그는 말합니다. "당신이 더 싼 것을 만들면, 사람들은 더 많이 구매합니다."

2020년 120월에 $45에 공개된 Snowflake 주가는 $400 이상이었던 34월 고점에서 약 2023% 하락했습니다. 회사의 가치를 어떻게 평가할 것인지에 대해 월스트리트에서 진행 중인 논쟁이 있습니다. 현재 수준에서 Snowflake는 XNUMX년 XNUMX월 회계 연도 매출 추정치의 XNUMX배에 달합니다.

그러나 Snowflake는 올해 65%에서 67%의 성장률을 예상하고 있으며 훨씬 더 높을 수 있다고 생각합니다. 작년 Snowflake의 초기 예측은 80% 성장이었습니다. 매출은 궁극적으로 106% 증가했습니다.

Snowflake는 가치 주식이 아니지만 스토리는 매력적이며 Slootman은 실리콘 밸리에서 가장 존경받는 CEO 중 한 명입니다. 더 광범위한 클라우드 이야기를 믿는다면 나는 그를 반대하지 않을 것입니다.

에 쓰기 Eric J. Savitz 님 [이메일 보호]